一个季度新增存款10万亿，中国老百姓为什么有钱不花？
根据央行数据，2023年1季度，我国居民人民币存款量增加了
9.89万亿元
，近10万亿规模。
大家可能对“10万亿”这个数字没什么概念，柏年在这里做个对比。
2022年全年，中国居民存款量增加了17.8万亿元。也就是说，
今年老百姓仅仅用3个月，就达成了去年存款规模的近6成目标
。
照咱们一般逻辑来说，老百姓手里存款多了，消费也会随之增长。
但恰恰相反的是，今年国内并没有出现“报复性消费”，4月份的消费数据反而再度下滑，让资本市场大跌眼镜。
一边是存款增长，一边是消费下降，中国老百姓为什么有钱不花呢？
为了促进消费、刺激经济，国家将要出台2个重大政策。
1、消费真的复苏了么？
2023年，消费真的复苏的么？真相可能出人意料。
就拿今年“五一”来说，看起来出门玩的人很多，到处都是人山人海。
按照文旅部测算，今年“五一”假期，国内旅游人次合计达2.74亿，同比增长了71%，比疫情前的2019年也多出20%。
在互联网上，我们看到最多的就各大车站车票售罄、游客排队吃不上饭的新闻，感觉旅游业已经十分繁荣。
可是，根据稍后文旅部公布的国内旅游收入1480亿元测算，中国游客平均每人次仅消费540元。
这个平均消费水平，说实话有些低。
因为如果我们把时间线拉回到2019年，就会发现当时五一人均消费，还可以达到603元。
这说明4年时间过去了，
中国人均GDP从7万（2019年）增长至8.6万（2022年），老百姓旅游消费却下降了10%
。
除了数字上的感知，从媒体热词中，我们也能看到今年消费潮流的变化。
要说今年旅游，最火的名词是什么？是“特种兵式旅游”。
五天登顶五岳、两天逛完北京、24小时吃遍淄博，那完全就是用自己的身体机能，硬生生压缩旅游成本。
背后就是人们“又想玩、又不想花钱”的心理。
抛开旅游这种的季节性消费，从平常的大件消费中，我们也能看出消费下滑的迹象。例如2023年一季度，我国汽车类零售总额为10828亿元，同比下降2.3%。
所以消费并没有复苏，反而出现再度下滑的迹象。
二、为什么有钱不花？
那么，一边是3个月存款10万亿，一边是消费下降，中国老百姓为什么有钱不花呢？
柏年认为，这里面其实反映出，当下我国社会面临的深刻变化。
原因主要有四个：
第一个原因，习惯使然，中国老百姓向来没有花钱的习惯。
这和欧美人依赖信用卡，先消费、后还钱的模式是完全不同。
浙商银行首席经济学家殷剑锋教授就曾经调研过，在2001到2020的二十年间，中国居民消费倾向——也就是挣100块钱，花多少钱的比例是63%，而美国是92%。
同时观察世界主要国家的GDP结构，多年来，中国居民平均消费率（居民消费/GDP）仅仅到达38%的水平，在有统计的153个国家中排名第144，低于全球平均18个百分点；与我们当前的发展阶段完全不符。
而高收入国家、尤其是美国，居民平均消费率达68%，GDP结构更加健康。
当然有人可能会有疑问，中国老百姓“有钱不花”如果是老传统，那为什么今天才拿出来讨论？
那是因为，过去老百姓的消费支出，其实很大一块都是花在买房、装修这件事情上。而买房属于是资产的置换，是将流动资金换成更有升值空间的固定资产。
本质上并不是为了花钱，而是为了“赚钱”。
但今天，房价显然已经涨不动了。
根据国家统计局5月17日发布数据显示，4月份，三线城市新建商品住宅和二手住宅销售价格，同比分别下降1.9%和3.6%。
从销售面积来看，即使去年4月份很多地区疫情严重，根本没办法线下购房，今年4月份的房地产销售面积依然同比去年下滑了11.8%。
也就是说，
2023年的地产形势甚至比2022年更差
。
所以，随着中国老百姓“房地产信仰”的崩塌，我们不再去一窝蜂买房之后，很多人自然是有钱没处花。
但是仔细想想，好像也不对呀？
不花钱买房，我们的老百姓也可以和美国人一样，花钱用来“吃喝玩乐”呀，难道不爽么？
这就触及到了
第二个原因，我们的社保体系不够完善，老百姓有钱不敢花
。
根据不久前财政部发布的《2022年中国财政政策执行情况报告》，去年我国一般公共预算支出为26万亿元，其中：
教育支出约为3.9万亿元，占比GDP约3.24%；
社会保障和就业支出约为3.67万亿元，占比GDP约3%；
卫生健康支出约为2.3万亿元，占比GDP约1.9%；
上述民生类总支出，GDP占比共8.14%。
对比一下美国，2022财年美国联邦政府公共支出6.27万亿美元，其中：
社会保障支出占比当年GDP约为4.7%；
卫生健康占3.7%；
收入与失业保障占3.45%；
医疗保障占3%；
教育、培训、就业等公共服务类2%；
上述民生类总支出，占比GDP为16.85%。
虽然分类稍有不同，但不难看出我国的社保体系弱于美国，
社保支出占GDP比例仅为美国的1/2
。
我们都知道，中国GDP在过去20年里高速增长，但为什么我国社保支出低于欧美等国家呢？
柏年认为，究其根本，是我国所处的发展阶段和欧美国家不同。
欧美大部分为发达国家，而中国是发展中国家。在过去，我们更需要通过政府投资带动经济增长，而非直接用于社保和消费。
例如，基础设施投资是促进经济发展的支柱，我国政府很早就意识到了这一点。
1992年至2011年间，中国在公路、铁路以及电力和水利设施建设上的支出，平均占GDP的8.5%。
而在2021年，我国广义基建投资约18.9万亿元，占当年度GDP的10.4%。
这两个数据，远高于欧美发达国家。
根据德勤咨询发布的数据，美国多年来在公路等基建方面的投资，占全国GDP比例不到2%，可以说是十分轻微。
所以这些因素共同导致，美国用于基建的钱少了，但用于社保的钱多了——而中国正相反。
因此美国成为了社保大国，但基建却显得陈旧落后。
而中国则成为了基建大国，但说老实话，我们的社保体系还有很多短板。
老百姓“存钱多、消费少”的第三个原因，当前中国人口老龄化正在加速。
老年人相比于年轻人，天然倾向于存钱。
根据我国统计局数据显示，2018年，我国60周岁及以上人口为2.50亿人，占总人口的比重为17.9%；
到2022年，这个数字跳升至2.67亿人，占总人口的18.9%。
这两年，随着一大批“60后”进入退休年龄，我们国家正以全球最快的速度，步入老龄化社会。
另跟据咨询机构AgeClub的调研结果显示，中国银行业里，
老年客户从用户数量上虽然只占30%，但是存款金额占比却超过70%
。
这反映出，相比于消费欲望强的年轻人，退休或马上退休的老年人，要花钱的地方要少得多。多年的财富积累如果不用于买房，那只能存起来，留着养老。
而最后一个中国老百姓“爱存钱、不爱花钱”的原因是，国内的财富分配仍然不平等。
“基尼系数”是国际公认的表征居民收入差距的指标。0表示收入分配绝对平均，1表示收入分配绝对不平均，大于 0.5 即表示国内贫富差距悬殊。
2021年，我国基尼系数为0.466，2022年基尼系数为0.474，连续接近0.5的分界线，并且还有所恶化，反映出我国居民收入差距仍然较大。
另外，还根据国家统计局的数据显示，2022年上半年，
中国95%的存款是由大约占人口58.8%的8.5亿中国人存的
。
其余占人口41.2%的5.9亿人，总共也就存了不到5%
。
简单来说，就是钱都在有钱人手里。
贫富差距，让大部分财富集中在小部分有钱人手上。
但有钱人用于消费的比例，却远小于穷人，因此今天中国社会呈现出“存款远多于消费”的现象。
讲到这里，原因柏年分析了很多。但最关键的是，怎么办呢？
3、政府两项重大改革
我们怎么才能促进消费呢？
这些问题，其实国家早就想到了。
从2022年开始，关于“如何促进消费”，向来是每一次国家高层会议讨论最多的话题。
无论是2022年底的中央经济工作会议，还是2023年的全国两会，“促进消费”四个字，一直都写在政府公告的第一条。
但是，想要促进消费并不容易。
因为它涉及到了中国社会当前面临的“社保短板”、“老龄化”、“贫富分化”等深层问题，只有开展深层改革才能解决。
而最关键的改革有两条：
第一条，就是
“重社保、轻基建”，将国家最宝贵的财政资金，更多投入到社保体系当中
。
这两年，许多城市里上报的城市轻轨和地铁项目都被砍掉。比较知名的城市包括南宁、西安、呼和浩特、太原、沈阳等多个省会级城市。
项目叫停的原因，无外乎国家要减少无效的地方投资，节省宝贵资金用于社保开支。
此外在2023年，云南、贵州等多地相继爆发城投债问题，本质上也是中央要严控地方政府债务规模，不允许地方政府再通过透支未来的社保支出，走“借债刺激经济”的老路子。
许多地铁项目依赖周边房地产开发盈利
但是回过头来看，今天我们的国家才刚刚转向，相比于做得好的西方发达国家，我们的路还有很远。
以德国为例，德国人每年在医疗卫生领域的支出，80%由社会医保补贴，个人支出的比例只占12.5%。
相比之下，中国虽然也号称“全民医保”，但是个人支出的比例却高达35%，是德国的3倍。
因此，我们的政府在社保投入方面，还有很大的提升空间。
其次，
国家还要加强对富人的税收，减少国内贫富差距。
从中国目前的实际税务情况来看，国内的贫富不平等，很大一部分原因来源于国家对富人的有效税收不足。
例如有税务数据显示，2017年中国个人所得税收入额，只占全部税收额的6.9%。
比较德国的42.8%、美国的71%，中国税收更加依赖于“增值税”等消费税种，税负明显向基层老百姓倾斜。
此外，即使是在相对公平的个人所得税中，普通中产家庭上交的工资薪金税收，占总税收比例高达66%。
而个体工商户缴税占比仅为4.7%，企事业单位承包承租经营所得更低至1.5%。
另外在实操过程中，企业老板等高收入群体，完全有可能将45%的最高工资税率，转化为最高不过20%的股息、红利税率，由此降低缴纳税金的额度。
到最后，种种避税因素导致中国前10%的高收入人群，对总税收的贡献率仅为20%。而同等阶层的美国富人，对税收的贡献率为70%。
不过，国家显然已经注意到了税收方面的历史漏洞。
柏年之前在视频里提到过，2023年国家正在开展的“金税四期”改革，就是利用大数据手段，堵住富人们的避税通道，让整个税收体系更加公平。
最后让我们回到最初的问题，中国老百姓为什么有钱不花？
不是不想花，而是一部分人不敢花，另一部分人没得花。
所以柏年热切的期盼，国家的改革要再快一些。
中国人是全世界最勤劳的民族，我们的老百姓已经吃够了“挣钱的苦”，希望有一天，我们也能尽情享受 “花钱的甜”。
~全文完~
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